a股大盘 沪深两市成交3.02万亿，放量5327亿，量能是近期高量，在伊美冲突背景下，A股韧性表现较强，低开只有10+，在两会背景下，GJD队护盘动作。从周末预期来看，基本符合。【2月2日分析，会反拉挑战前高，目前已经来到前高附近，符合】
行业来说，日内表现好的都是受消息刺激的，比如油气、有色、航运、军工等，除去这些短期刺激外，日内AI方向表现也不错，比如光通信方向，PCB和光纤等。
贵金属走强，晓程科技20cm涨停，西部黄金、四川黄金、湖南黄金、招金黄金、赤峰黄金、中金黄金等涨停。油气股爆发，中国石油、中国石化、中国海油三大权重收盘集体涨停，科力股份、潜能恒信、通源石油、海油发展、中曼石油、准油股份、仁智股份等同样涨停。
化工板块，金牛化工走出11天5板，金瑞矿业、红星发展、兴化股份、新金路、宝丰能源等涨停，四川美丰、宏达股份、宏柏新材、亚钾国际等个股涨幅居前。
AI军工，军工信息化、商业航天、无人机等细分集体爆发，华如科技20厘米一字涨停，观想科技、雷科防务、中天火箭、北方导航涨停，中无人机、捷强装备、航天南湖等多股涨超10%。中国卫星、中国卫通两只权重人气股盘中也一度逼近涨停。
算力硬件股，凯格精机、民爆光电、中英科技盘中触及20厘米涨停，源杰科技、燕麦科技中富电路均涨超10%。电力、电网设备，绿电股桂冠电力强势涨停，电网设备股四方股份、华明装备双双创出历史新高。
现在可以以两会为节点，观察两会后有没有超预期的内容，这决定了两会后的市场节奏情况，尤其是方向。
从大框架来看，有色短期得到了加强，在没有其他主线替代的情况下，还是继续抱团，在AI算力、机器人、商业航天启动增量时，会有轮动和切换，要提前观察。
AI算力来说，近期表现的比较积极，从PCB涨价开始，各种涨价横行，主要是硬件扩产，产能跟不上，造成的AI短期通胀，目前看还没有结束的信号。
长期来说，寒武纪海光的指引，今年的华为昇腾放量，以及国内大模型的赶超，Token出海，已经快形成闭环。
