宁德时代正式向港交所提交上市申请
港交所信息显示，2月11日，宁德时代新能源科技股份有限公司已正式提交上市申请，保荐人包括美银、中金、摩根大通、高盛、瑞银等。
2024年12月，宁德时代发布公告称，为进一步推进公司全球化战略布局，打造国际化资本运作平台，提高综合竞争力，公司拟发行境外上市外资股（H股）股票并申请在香港联交所主板挂牌上市。公司将充分考虑现有股东的利益和境内外资本市场的情况，在股东大会决议有效期内（即经公司股东大会审议通过之日起18个月或同意延长的其他期限）选择适当的时机和发行窗口完成本次发行并上市。
宁德时代赴港上市如何确定H股发行价，主要考虑以下几个方面：
基于公司基本面，如财务状况：公司的营收、利润、资产负债率等都是重要参考。如宁德时代2024年预计完成营收较2023年减少8.7%至11.2%，但归母净利润同比增长11%至20%，这种营收与利润的变化情况会影响投资者对其价值的判断，进而影响发行价。
行业地位与竞争力：宁德时代作为全球最大的锂电池制造商，在行业中的龙头地位、市场份额、技术优势等是确定发行价的关键因素。其全球电池装机量的占比、与各大车企的合作关系等，都展示了公司的竞争力，有助于提升发行价的预期。
参考A股股价。宁德时代已在A股上市，其A股股价是H股发行价的重要参照。通常二次上市的H股发行价会瞄定A股股价，并稍有折价，如美的集团二次上市时，港股发行价较A股折价21.5%。
一般来说，A股中的大盘蓝筹股股价较H股股价溢价率在25%～30%。
